Ouvrier-acrobate au début du siècle dernier, Josef monte un numéro de trapèze avec la belle Alice, ce que voit d'un mauvais oeil la sombre Nina, demie-soeur d'Alice. Le jour de la première, l'issue du numéro n'est pas celle que l'on attend. Succède à ce moment magique une tragédie qui révélera chacun, et fera de Josef une bête de foire.
