A Rio, trois jeunes universitaires vivent ensemble, formant un triangle amoureux qui ne se concrétise pas, bien qu'engendrant certaines tensions. En voulant aider une femme à retrouver ses fils disparus, ils vont se heurter à la violence urbaine...
A Rio de Janeiro, 4 rêveurs aux intérêts opposés vont se lier d'amitié malgré la fureur urbaine, l'argent, le sexe, la drogue, la police et la mort. Il y a la belle et très déterminée Rita, le gamin Waldick, le surfeur sans neurones Paulo, et le maquereau Tim. Mais au Brésil, c'est toujours Dieu qui rit le plus fort...