Le professeur Bird, incroyable voyant mais surtout fantastique imposteur, et Sparrow, son assistant, sont au Mexique et séjournent non loin d'un casino. Sparrow tombe amoureux d'Anita, une jeune Américaine qui a été élevée par des gitans. La jeune fille est également convoitée par Julius, le chef de ces gitans.
Johnny et Newt, les deux propriétaires d'un magasin de cigares, jouent les fins limiers et tentent de découvrirent l'identité de ''la Veuve Noire'', un mystérieux maître chanteur. Après avoir tenté d'extorquer de l'argent à Lake, un éditeur de musique, ''la Veuve Noire'' s'est rendue responsable du meurtre de ce dernier.
