Pour monter ''Carmen'' de Bizet, Antonio choisit une danseuse médiocre mais très attirante. Au fur et à mesure des répétitions, les acteurs revivent la tragédie et Antonio tombé amoureux, comme Don José, de l'héroïne.
Des artistes de cirques vivent a la ''Pension Madrid'' en attendant de trouver des engagements. La fille du patron de la pension, Marisol, leur trouve une audition pour la television. Mais elle se trompe dans l'horaire et les artistes arrivent au studio a 22 heures et font leur numero alors qu'une emission passe en direct a la television...
La petite orpheline Marisol tente de sauver de la ruine materielle et morale sa famille d'accueil. Entre un oncle veul, une tante egoiste et des cousins insolents, elle a du pain sur la planche.
Carlos a épousé une chanteuse sans demander l'avis de son père, l'intransigeant comte d'Angelo. Il meurt en allant lui annoncer la nouvelle. Sa femme et la fillette qu'elle attendait vivent pauvrement, jusqu'à ce que la gentillesse de la petite Marisol, précoce chanteuse de flamenco, ne rapproche son grand-père de sa mère.
