Une troupe de Commedia dell'arte vient troubler la paix ''conformiste'' et confortable d'un petit royaume d'Amérique du Sud. Le vice-roi s'éprend de la vedette de la troupe, Camilla, et lui offre un carrosse d'or. Cette dernière en fait cadeau à l'Eglise, et poursuit sa seule vraie passion : le théâtre.
L'agent de police Bottoni arrête un voleur, Esposito. Celui-ci réussit à s' échapper par la fenêtre des ''toilettes'' Le volé, un américain, est furieux de la disparition de son escroc. Sur sa plainte, Bottoni est menacé de révocation s'il ne retrouve Esposito dans un délai de trois mois.
Martino Prosperi trouve sur son lit, en rentrant dans sa chambre, un enfant abandonne et il decide d'elever le bambin en cachette pour lui eviter la vie qu'il a connue lui-meme a l'Assistance publique.
